РБК (RBC.ru),
5 сентября 2019 г.
Цифровой парашют. Как не потерять деньги на рынке криптовалют
372 просмотра
Криптовалютный рынок — своеобразная копия финансового, у которого были переняты многие механики, в том числе и хеджирование. Этим термином обозначают снижение рисков при осуществлении финансовых операций. Часто хеджирование сравнивают со своеобразной страховкой, позволяющей свести к минимуму потенциальные потери.
Однако это два разных метода, одинаково эффективно защищающих от рисков, но кардинально друга от друга отличающихся. Пользуясь услугами страховых компаний, необходимо ежемесячно или ежегодно выплачивать определенную сумму, которая будет гарантировать возмещение убытков при возникновении страхового случая. Спрос на страхование криптовалютных активов растет с каждым годом, а компании, предоставляющие подобные услуги, становятся все более востребованными в цифровой индустрии.
В случае с хеджированием убытки устраняются в основном за счет отказа получить прибыль. Также стоит знать, что хеджирование — это не способ заработка на крипторынке, а возможность поддерживать стабильную стоимость портфеля цифровых активов в неблагоприятных рыночных условиях.
Один из самых простых и понятных способов хеджирования на крипторынке — диверсификация активов, вложение средств в различные цифровые монеты. Тот случай, когда вы не храните все сбережения в биткоинах, а имеете в своем портфеле и другие альткоины. Однако важно понимать, что чаще всего рынок устремлен в одном направлении, и если падает главная криптовалюта, то и другие монеты начинают зачастую терять в стоимости. Под хеджированием понимают и выход в фиат или стейблкоины при нестабильности рынка.
Кроме того криптовалютные инвесторы для уменьшения рисков могут обращаться к другим активам, таким как драгоценные металлы, акции, свопы, фьючерсы, опционы или облигации. На традиционных фондовых рынках такой способ хеджирования называется использованием производных инструментов. При этом инвестиции могут быть сделаны как в цифрой индустрии, так и других сферах. Причем с каждым годом список криптовалютных инструментов расширяется. К примеру, в начале июля стало известно о запуске первых регулируемых биткоин-облигаций. Об этом сообщили лондонская фондовая биржа и люксембургская компания Argento Access. Это первый в истории случай, когда главная криптовалюта получает собственные облигации. Регулирование активов при этом попадает под юрисдикцию британского FCA — управления по финансовому регулированию и надзору.
Возможно, что в ближайшее время биткоин-облигации станут таким же популярным способом хеджирования рисков, как и использование фьючерсных контрактов на биткоин (соглашения о покупке или продаже в будущем первой криптовалюты по заранее определенной цене).
Допустим, трейдер купил криптовалюту, но в определенный момент понял, что цена актива скоро начнет снижаться, тогда он может заключить контракт на продажу этой монеты, совершив шорт по соответствующему фьючерсу. Шорт продажи — это более продвинутый способ хеджирования. Лонг и шорт-позиции — термины, заимствованные у фондового рынка. Трейдеры открывают лонг-позиции, когда хотят купить криптовалюту, и шорт-позиции — когда планируют ее продать. Если опасения трейдера оправдаются и стоимость криптовалюты снизится, то он получит прибыль.
Возможно использование способа шорт-продаж при маржинальной торговле. Трейдер занимает у биржи цифровой актив, продает его, чтобы открыть позицию, а затем выкупить ее по более низкой цене, и сохраняет разницу в качестве прибыли.
Сегодня такие биржи, как Bitfinex и BitMEX позволяют трейдерам торговать в шорт — продавать активы с обязательством обратного выкупа, что дает возможность зарабатывать разницу при падении курса.
В последнее время на рынок цифровых активов все чаще заходят новые инвесторы, ранее не имевшие отношение к криптовалютной индустрии, для хеджирования рисков своих инвестиционных портфелей они выбирают биткоин. Эту тенденцию подтвердил старший аналитик компании Fundstrat Том Ли.
В начале августа он заявил, что биткоин за последний год успешно зарекомендовал себя в качестве хеджа против глобальных рисков. Первая криптовалюта демонстрирует положительную корреляцию с золотом и отрицательную — с фондовыми рынками. По его словам, главная цифровая монета медленно, но уверенно превращается в лучшую форму сохранения ценности. Однако не стоит забывать, что и она подвержена рискам.
Александра БЕРЛИЗЕВА
Вся пресса за 5 сентября 2019 г.
Смотрите другие материалы по этой тематике: Маркетинг, Управление риском, Страхование финансовых рисков, Хайтек и инновации
В материале упоминаются: |
Компании, организации:
|
|
|
|
Установите трансляцию заголовков прессы на своем сайте
|
|
|
Архив прессы
|
|
|
|
Текущая пресса
|
| |
16 июля 2024 г.
|
|
Банки.ру, 16 июля 2024 г.
Как застраховать недвижимость от стихийных бедствий и природных катастроф
|
|
Finversia.ru, 16 июля 2024 г.
UnitedHealth ожидает большего удара по годовой прибыли из-за кибератаки
|
|
Москва FM, 16 июля 2024 г.
Ремонт по ОСАГО предлагают затянуть
|
|
ПРАЙМ, 16 июля 2024 г.
«Согаз» уже выплатил возмещение пострадавшим 44 пассажирам поезда Воркута - Новороссийск
|
|
ПРАЙМ, 16 июля 2024 г.
Порядка 18% виноградников застраховано в Краснодарском крае – НСА
|
|
РИА Новости, 16 июля 2024 г.
Необходимость увеличить срок ремонта по ОСАГО продиктована сроком доставки запчастей – РСА
|
|
Южный Федеральный, 16 июля 2024 г.
Эксперт по страхованию Мигаль рассказала, кто компенсирует ущерб автомобилю от стихии
|
|
Ура.Ru, Екатеринбург, 16 июля 2024 г.
Бабушка погибшей в ДТП пермячки через суд добилась выплат от страховой компании
|
|
Справедливая Россия, 16 июля 2024 г.
СРЗП выступила против увеличения срока ремонта автомобилей по ОСАГО
|
|
VADEMECUM (Иди со мной), 16 июля 2024 г.
Игроки ДМС заявили о 30-40%-ном росте портфелей за счет трафика мелких компаний
|
|
Финам.Ru, 16 июля 2024 г.
Акции UnitedHealth дешевеют на фоне неблагоприятных прогнозов по годовой прибыли
|
|
cbr.ru, 16 июля 2024 г.
Внедрение риск-ориентированного подхода
|
|
Финмаркет, 16 июля 2024 г.
ЦБ РФ планирует с июля 2025 г. внедрять новую риск-ориентированную концепцию расчета резервов по страхованию жизни
|
|
Парламентская газета, 16 июля 2024 г.
Сроки ремонта машин по ОСАГО увеличат законом
|
|
Аргументы и факты-Коми, 16 июля 2024 г.
Два сыктывкарца обвиняются в мошенничестве при получении страховки за ДТП
|
|
Север-Пресс, Салехард, 16 июля 2024 г.
Таксистов Ямала попросят затянуть шашечные пояса
|
|
ТАСС, 16 июля 2024 г.
Искусственный интеллект научили прогнозировать засухи на год вперед
|
 Остальные материалы за 16 июля 2024 г. |
 Самое главное
 Найти
: по изданию
, по теме
, за период
 Получать: на e-mail, на свой сайт
|
|
|
|
|
|